日前，香港證券及期貨事務(wù)監(jiān)察委員會(huì)(證監(jiān)會(huì))對(duì)瑞銀團(tuán)體及瑞銀證券香港有限公司、渣打證券、摩根斯坦利亞洲有限公司及美林遠(yuǎn)東有限公司四家投行開(kāi)出高達(dá)7.87億元(港元，下同)的天價(jià)罰單，重要原因是其在多年前于香港上市的中國(guó)森林及天合化工的保薦人缺失問(wèn)題。

有媒體稱，近8億元的罰單是證監(jiān)會(huì)有史以來(lái)開(kāi)出的最高罰款額。對(duì)此，香港中文大學(xué)劉佐德全球經(jīng)濟(jì)及金融研討所常務(wù)所長(zhǎng)莊太量16日接受中新社記者專(zhuān)訪時(shí)表現(xiàn)，這個(gè)罰款并不算多，對(duì)上述國(guó)際金融巨鰐而言可謂九牛一毛，僅是罰款還不足以懲治其瀆職的嚴(yán)重性。

記者從香港交易所了解到，如需像中國(guó)森林、天合化工等企業(yè)在香港主板上市，其步驟應(yīng)為“委任保薦人及其他專(zhuān)業(yè)參謀、準(zhǔn)備上市流程、向上市部提交申請(qǐng)、上市部審閱申請(qǐng)、上市委員會(huì)凝聽(tīng)、推廣期、上市”的步驟。

莊太量告知記者，保薦人是企業(yè)在香港上市不可或缺的主要角色，其對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀態(tài)以及是否具備香港上市資歷等進(jìn)行擔(dān)保。擔(dān)保人的缺失，極大可能造成資本市場(chǎng)的動(dòng)蕩，最終使投資者受害。

據(jù)悉，對(duì)瑞銀團(tuán)體的罰款佔(zhàn)到本次罰單的大頭，高達(dá)3.75億元，同時(shí)，證監(jiān)會(huì)亦吊銷(xiāo)瑞銀香港證券機(jī)構(gòu)融資提供意見(jiàn)的牌照一年，其不得為任何證券在香港聯(lián)交所的上市申請(qǐng)擔(dān)任保薦人。該團(tuán)體近日回應(yīng)了證監(jiān)會(huì)這一處分，稱樂(lè)于看到與其香港上市保薦牌照相干的遺留問(wèn)題得以解決，將繼續(xù)為香港客戶提供服務(wù)。

但莊太量以為，僅僅對(duì)涉事公司進(jìn)行罰款、吊銷(xiāo)牌照的處理還不夠，應(yīng)當(dāng)對(duì)上市委員會(huì)也進(jìn)行相應(yīng)的處分?！叭绻粋€(gè)上市企業(yè)的老闆跑路，應(yīng)當(dāng)是背后監(jiān)管機(jī)構(gòu)來(lái)買(mǎi)單，不應(yīng)由資本市場(chǎng)的投資者來(lái)承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。”他甚至勉勵(lì)，將更多的上市審核權(quán)力交由證監(jiān)會(huì)來(lái)統(tǒng)一管理。

儘管證監(jiān)會(huì)主席雷添良對(duì)公眾重復(fù)強(qiáng)調(diào)證監(jiān)會(huì)是依據(jù)機(jī)制并針對(duì)個(gè)別個(gè)案情形來(lái)作處分，今次并非“落重藥”或殺雞儆猴。但業(yè)內(nèi)依舊對(duì)證監(jiān)會(huì)的利劍公開(kāi)叫好，稱其為香港金融業(yè)健康發(fā)展披荊斬棘。

莊太量也表現(xiàn)，香港作為國(guó)際金融中心，去年香港交易新股集資額達(dá)全球第一是“量”的保證，下一步，應(yīng)更加重“質(zhì)”的發(fā)展，“這個(gè)動(dòng)作之后，我以為會(huì)讓以后來(lái)香港上市的公司質(zhì)量能好一點(diǎn)?！鼻f太量稱。(中國(guó)新聞社記者劉辰瑤)